§ 17 EStG: Beteiligungsveräußerung bei Kapitalgesellschaften

Beteiligungsveräußerung · Deutsche Einkommensteuer

§ 17 EStG: Besteuerung beim Verkauf wesentlicher Beteiligungen

Veräußert eine natürliche Person Anteile an einer Kapitalgesellschaft, kann der Gewinn nach § 17 EStG als Einkünfte aus Gewerbebetrieb besteuert werden, wenn sie innerhalb der letzten fünf Jahre unmittelbar oder mittelbar zu mindestens 1 % beteiligt war. Die Vorschrift gilt nicht nur für deutsche GmbHs, sondern kann auch Beteiligungen an ausländischen Kapitalgesellschaften wie einer U.S. Corporation erfassen.

Grundsystem

§ 17 EStG betrifft private Beteiligungen, die steuerlich als wesentlich gelten

§ 17 EStG ordnet Gewinne aus der Veräußerung bestimmter Beteiligungen an Kapitalgesellschaften den Einkünften aus Gewerbebetrieb zu. Die Beteiligung muss nicht tatsächlich Teil eines Gewerbebetriebs sein. Die Vorschrift erfasst vielmehr auch Anteile im Privatvermögen, wenn die gesetzliche Beteiligungsgrenze erreicht wurde.

Im Mittelpunkt stehen typischerweise Gesellschafter von GmbHs, Unternehmer mit Beteiligungen an Startups sowie Personen, die größere Beteiligungen an ausländischen Corporations halten.

Prüfung

Vier Punkte entscheiden über die Anwendung von § 17 EStG

Die steuerliche Behandlung hängt nicht nur von der Beteiligungsquote am Verkaufstag ab. Auch historische Beteiligungen und mittelbare Beteiligungen können entscheidend sein.

natürliche Person als Veräußerer
Anteile an einer Kapitalgesellschaft
Beteiligung von mindestens 1 % innerhalb der letzten fünf Jahre
Veräußerung oder gesetzlich gleichgestellter Vorgang
unmittelbare und mittelbare Beteiligungen berücksichtigen
Auslandsbeteiligungen separat prüfen

1%-Grenze

Maßgeblich ist nicht nur die Beteiligung am Verkaufstag

§ 17 EStG greift grundsätzlich, wenn der Steuerpflichtige innerhalb der letzten fünf Jahre am Kapital der Gesellschaft unmittelbar oder mittelbar zu mindestens 1 % beteiligt war.

Wer beispielsweise zunächst 10 % einer Gesellschaft hielt, seine Beteiligung später auf 0,5 % reduzierte und anschließend die restlichen Aktien verkauft, kann weiterhin unter § 17 EStG fallen, weil die 1%-Grenze innerhalb des Fünfjahreszeitraums überschritten wurde.

Aktuell 1 % oder mehr

Die Voraussetzungen sind hinsichtlich der Beteiligungshöhe grundsätzlich erfüllt.

Aktuell unter 1 %

§ 17 EStG kann trotzdem greifen, wenn innerhalb der letzten fünf Jahre mindestens 1 % gehalten wurde.

Immer unter 1 %

Bei einer privaten Beteiligung greifen grundsätzlich andere Regeln für Kapitaleinkünfte.

Unmittelbar und mittelbar

Auch Beteiligungen über Zwischengesellschaften können relevant sein

Die gesetzliche Beteiligungsgrenze erfasst unmittelbare und mittelbare Beteiligungen. Bei mehrstufigen Beteiligungsstrukturen muss daher geprüft werden, welcher Anteil dem Steuerpflichtigen wirtschaftlich beziehungsweise rechnerisch mittelbar zuzurechnen ist.

Gerade bei Holdingstrukturen, Familiengesellschaften und grenzüberschreitenden Unternehmensgruppen sollte die Beteiligungskette vollständig dokumentiert werden.

Kapitalgesellschaft

§ 17 EStG gilt nicht nur für deutsche GmbHs

Die Vorschrift kann grundsätzlich auch Anteile an ausländischen Kapitalgesellschaften erfassen, wenn der ausländische Rechtsträger strukturell einer Kapitalgesellschaft entspricht.

Bei einer gewöhnlichen U.S. Corporation ist die körperschaftliche Einordnung typischerweise unproblematisch. Bei einer U.S. LLC kann dagegen zunächst ein deutscher Rechtstypenvergleich erforderlich sein.

Veräußerungsgewinn

Gewinn ist grundsätzlich Verkaufspreis minus Veräußerungskosten minus Anschaffungskosten

Für die steuerliche Berechnung kommt es auf den Veräußerungspreis und die steuerlich anzusetzenden Anschaffungskosten der Beteiligung an. Zusätzlich können unmittelbar mit dem Verkauf zusammenhängende Veräußerungskosten berücksichtigt werden.

Veräußerungspreis
abzüglich Veräußerungskosten
abzüglich Anschaffungskosten
Kapitalerhöhungen berücksichtigen
nachträgliche Anschaffungskosten prüfen
Fremdwährung bei Auslandsbeteiligungen separat umrechnen

Anschaffungskosten

Die steuerliche Basis kann sich während der Beteiligungsdauer verändern

Zu den Anschaffungskosten gehören nicht nur der ursprüngliche Kaufpreis beziehungsweise die Einlage bei Gründung. Spätere Kapitalerhöhungen und bestimmte weitere Aufwendungen können die steuerliche Basis erhöhen.

Bei Finanzierungen durch Gesellschafterdarlehen, Bürgschaften oder anderen Verlustfinanzierungen gelten besondere Regeln. Ob ein Ausfall zu nachträglichen Anschaffungskosten führt, muss anhand der konkreten Struktur und der aktuellen gesetzlichen Regelungen geprüft werden.

Veräußerungskosten

Direkte Kosten des Beteiligungsverkaufs können den Gewinn mindern

Aufwendungen, die unmittelbar durch die Veräußerung veranlasst sind, können grundsätzlich als Veräußerungskosten berücksichtigt werden.

Rechtsberatung

Transaktionsbezogene Rechtskosten können je nach Veranlassung Teil der Veräußerungskosten sein.

M&A-Beratung

Erfolgsabhängige oder unmittelbar verkaufsbezogene Transaktionskosten können relevant sein.

Notar & Register

Bei GmbH-Anteilen können insbesondere notarielle Kosten unmittelbar mit dem Verkauf verbunden sein.

Teileinkünfteverfahren

§ 17-Gewinne unterliegen grundsätzlich dem Teileinkünfteverfahren

Veräußerungsgewinne nach § 17 EStG werden bei natürlichen Personen grundsätzlich in Verbindung mit dem Teileinkünfteverfahren besteuert. Dabei bleiben 40 % des steuerlich relevanten Gewinns nach § 3 Nr. 40 EStG steuerfrei; entsprechend sind damit zusammenhängende Aufwendungen grundsätzlich nur zu 60 % abzugsfähig.

Der steuerpflichtige Anteil wird mit dem persönlichen Einkommensteuersatz besteuert. Die pauschale Abgeltungsteuer von 25 % ist für einen § 17-Veräußerungsgewinn nicht das maßgebliche Besteuerungssystem.

Beispiel

Vereinfachtes Beispiel zur Besteuerung

Eine natürliche Person verkauft eine qualifizierende Beteiligung für 1.000.000 EUR. Die steuerlichen Anschaffungskosten betragen 200.000 EUR und die unmittelbaren Veräußerungskosten 20.000 EUR.

Veräußerungspreis

1.000.000 EUR

Gewinn vor Teileinkünfteverfahren

780.000 EUR nach Abzug von 200.000 EUR Anschaffungskosten und 20.000 EUR Veräußerungskosten.

Steuerpflichtiger Anteil

Grundsätzlich 60 % des nach den anwendbaren Regeln ermittelten § 17-Gewinns.

Freibetrag

§ 17 Abs. 3 EStG enthält einen besonderen Freibetrag für kleinere Veräußerungsgewinne

Für Veräußerungsgewinne nach § 17 EStG kann ein besonderer Freibetrag zur Anwendung kommen. Der gesetzliche Höchstbetrag beträgt 9.060 EUR und wird anteilig entsprechend der veräußerten Beteiligung berücksichtigt.

Der Freibetrag schmilzt ab, sobald der Veräußerungsgewinn eine gesetzlich bestimmte Schwelle überschreitet. Bei größeren Unternehmensverkäufen hat er deshalb regelmäßig keine praktische Bedeutung.

Teilverkauf

Auch der Verkauf nur eines Teils der Beteiligung kann § 17 EStG auslösen

Es ist nicht erforderlich, die gesamte Beteiligung zu verkaufen. Auch der Verkauf einzelner Anteile kann steuerpflichtig sein, wenn die Beteiligungsvoraussetzungen erfüllt sind.

Die Anschaffungskosten müssen dann sachgerecht auf die veräußerten und verbleibenden Anteile verteilt werden.

Earn-Out

Variable Kaufpreise und Earn-Outs benötigen eine gesonderte steuerliche Analyse

Unternehmenskaufverträge enthalten häufig feste und variable Kaufpreisbestandteile. Zusätzliche Zahlungen können beispielsweise vom zukünftigen Umsatz, EBITDA, Kundenbestand oder anderen Erfolgsgrößen abhängen.

Bei solchen Earn-Out-Strukturen ist zu bestimmen, wann und in welcher Höhe der Veräußerungspreis steuerlich zu erfassen ist. Zusätzlich muss abgegrenzt werden, ob Zahlungen tatsächlich Kaufpreis für die Beteiligung oder Vergütung für eine weitere Tätigkeit des Verkäufers darstellen.

Management Rollover

Reinvestment und Beteiligung am Käufer sind nicht automatisch steuerneutral

Bei Private-Equity- oder Startup-Transaktionen wird ein Teil des Kaufpreises häufig unmittelbar in die Käuferstruktur reinvestiert. Wirtschaftlich erscheint dies als „Rollover“ der Beteiligung.

Steuerlich ist dennoch zu prüfen, ob zunächst eine voll steuerpflichtige Veräußerung stattfindet und anschließend eine neue Beteiligung erworben wird.

Cash-Anteil und Rollover-Anteil trennen
Bewertung der neuen Beteiligung dokumentieren
Veräußerung und Neueinlage getrennt prüfen
Share-for-Share-Strukturen analysieren
Umwandlungssteuerrecht gegebenenfalls separat prüfen

Ausländische Beteiligung

Ein deutscher Steuerpflichtiger kann auch beim Verkauf einer U.S. Corporation unter § 17 EStG fallen

Ist der Verkäufer in Deutschland unbeschränkt steuerpflichtig und hält er eine qualifizierende Beteiligung an einer U.S. Corporation, gehört ein Veräußerungsgewinn grundsätzlich in die deutsche Steueranalyse.

Die Tatsache, dass die Gesellschaft in Delaware, California, New York oder einem anderen U.S. Bundesstaat gegründet wurde, ändert die grundsätzliche Anwendbarkeit von § 17 EStG nicht.

USD / EUR

Bei einer U.S. Beteiligung wird der deutsche Gewinn in Euro ermittelt

Anschaffungskosten und Verkaufspreis einer U.S. Corporation liegen häufig in U.S. Dollar vor. Für deutsche Steuerzwecke müssen die jeweiligen Beträge in Euro umgerechnet werden.

Dabei sollte nicht lediglich der gesamte in Dollar ermittelte Gewinn am Verkaufstag umgerechnet werden. Anschaffungsvorgänge und Veräußerungsvorgänge sind grundsätzlich mit den jeweils maßgeblichen Umrechnungskursen abzubilden. Wechselkursbewegungen können dadurch Teil des deutschen steuerlichen Ergebnisses werden.

Doppelbesteuerungsabkommen

Bei ausländischen Beteiligungen muss zusätzlich das jeweilige DBA geprüft werden

Dass ein Veräußerungsgewinn nach deutschem innerstaatlichen Recht unter § 17 EStG fällt, beantwortet noch nicht abschließend, welcher Staat nach einem Doppelbesteuerungsabkommen besteuern darf.

Bei Deutschland–USA-Fällen ist insbesondere Art. 13 DBA Deutschland–USA zur Besteuerung von Veräußerungsgewinnen zu prüfen. Je nach Art der Gesellschaft und Vermögensstruktur können Sonderregelungen eingreifen.

U.S. Corporation

Bei gewöhnlichen U.S. Unternehmensanteilen liegt das Besteuerungsrecht häufig beim Ansässigkeitsstaat des Verkäufers

Bei einem in Deutschland ansässigen Verkäufer von Aktien einer gewöhnlichen U.S. Corporation weist das DBA das Besteuerungsrecht für den Veräußerungsgewinn in vielen Fällen Deutschland als Ansässigkeitsstaat zu.

Die konkrete Treaty-Regel muss dennoch geprüft werden. Besondere Sachverhalte – insbesondere Immobiliengesellschaften, Betriebsstätten oder andere speziell erfasste Vermögenswerte – können zu einer anderen Zuordnung führen.

U.S. Steuer

Der bloße Verkauf von Aktien einer U.S. Corporation führt bei einem deutschen Nonresident Alien häufig nicht zu U.S. Federal Income Tax

Für eine in Deutschland ansässige Person, die kein U.S. Citizen oder U.S. Resident Alien ist, sind gewöhnliche Veräußerungsgewinne aus U.S. Aktien unter U.S. Domestic Law häufig nicht steuerpflichtig, sofern keine besonderen Anknüpfungen vorliegen.

Das gilt jedoch nicht uneingeschränkt. U.S. Immobiliengesellschaften, eine U.S. Trade or Business, frühere U.S. Residency oder andere Sonderregeln können eine gesonderte U.S. Analyse erforderlich machen.

Immobiliengesellschaft

Bei U.S. Real Property Interests können besondere U.S. und Treaty-Regeln gelten

Hält eine Corporation überwiegend U.S. Immobilien oder qualifiziert die Beteiligung als U.S. Real Property Interest, können die gewöhnlichen Regeln für Aktienveräußerungen durch besondere U.S. Vorschriften wie FIRPTA überlagert werden.

Bei Immobilienstrukturen darf deshalb nicht ohne weitere Prüfung davon ausgegangen werden, dass ausschließlich Deutschland den Veräußerungsgewinn besteuert.

Veräußerungsverlust

§ 17 EStG kann auch Verluste aus einer wesentlichen Beteiligung erfassen

Verluste aus der Veräußerung oder bestimmten vergleichbaren Vorgängen können grundsätzlich steuerlich berücksichtigt werden. Die Verlustanerkennung unterliegt jedoch besonderen gesetzlichen Voraussetzungen.

Besonders bei Beteiligungen, die unentgeltlich erworben wurden, bei Beteiligungsquoten unter 1 % oder bei späteren Kapitalmaßnahmen muss die Verlustabzugsfähigkeit gesondert geprüft werden.

historische Beteiligungsquote dokumentieren
entgeltlicher oder unentgeltlicher Erwerb prüfen
Anschaffungskosten bestimmen
Teileinkünfteverfahren berücksichtigen
Liquidations- und Insolvenzfälle separat analysieren

Liquidation

Auch Auflösung und Liquidation können § 17 EStG-relevant sein

§ 17 EStG erfasst nicht ausschließlich klassische Share Deals. Bestimmte Vorgänge wie die Auflösung einer Kapitalgesellschaft, Kapitalherabsetzungen oder Ausschüttungen aus bestimmten Eigenkapitalpositionen können besondere steuerliche Folgen auslösen.

Bei insolventen oder liquidierten Gesellschaften ist außerdem sorgfältig zu bestimmen, wann ein Verlust steuerlich realisiert ist und welche Anschaffungskosten berücksichtigt werden können.

Schenkung und Erbschaft

Unentgeltliche Übertragungen sind nicht mit einem normalen Verkauf gleichzusetzen

Die Schenkung oder Vererbung einer Beteiligung ist grundsätzlich kein gewöhnlicher entgeltlicher Veräußerungsvorgang nach § 17 EStG. Gleichwohl können die steuerlichen Anschaffungskosten und die historische Beteiligungsposition für den späteren Erwerber fortwirken.

Neben Einkommensteuerfragen sind bei unentgeltlichen Übertragungen außerdem Schenkung- beziehungsweise Erbschaftsteuer und bei grenzüberschreitenden Fällen internationale Steuerregeln zu prüfen.

Wegzug

§ 17 EStG ist die Grundlage für die deutsche Wegzugsbesteuerung bei wesentlichen Beteiligungen

Die deutsche Wegzugsbesteuerung nach § 6 AStG knüpft an Beteiligungen im Sinne des § 17 EStG an. Deshalb ist die 1%-Beteiligungsgrenze auch bei einem geplanten Wegzug aus Deutschland von zentraler Bedeutung.

Ein tatsächlicher Verkauf ist für die Wegzugsbesteuerung nicht erforderlich. Unter den Voraussetzungen des § 6 AStG kann Deutschland einen fiktiven Veräußerungsgewinn besteuern.

Historische Beteiligung

Eine Reduzierung unter 1 % unmittelbar vor dem Verkauf beseitigt § 17 EStG nicht automatisch

Da die Vorschrift auf die Beteiligung innerhalb der letzten fünf Jahre abstellt, kann eine kurzfristige Reduktion der Beteiligung vor dem Verkauf die Anwendung von § 17 EStG regelmäßig nicht verhindern.

Vor Restrukturierungen, Schenkungen oder Teilverkäufen sollte deshalb die gesamte Beteiligungshistorie überprüft werden.

Startup & Founder

Bei Gründern wird § 17 EStG häufig erst beim Exit wirtschaftlich sichtbar

Ein Founder hält häufig zunächst einen sehr hohen Prozentsatz der Gesellschaft. Nach mehreren Finanzierungsrunden sinkt seine Beteiligung möglicherweise deutlich, bleibt aber für § 17 EStG aufgrund der historischen Beteiligung weiterhin relevant.

Bei internationalen Startups kommen zusätzlich Fremdwährung, U.S. Gesellschaftsrecht, Stock Splits, SAFEs, Preferred Shares und grenzüberschreitende Wohnsitzwechsel hinzu.

Founder Shares dokumentieren
Finanzierungsrunden nachvollziehen
Stock Splits und Conversions erfassen
Vesting und Rückkaufsrechte prüfen
USD-Anschaffungskosten dokumentieren
DBA und Wegzugsbesteuerung koordinieren

Verkauf vor oder nach Umzug

Der Zeitpunkt eines internationalen Wohnsitzwechsels kann die Steuerfolgen erheblich verändern

Bei einem geplanten Umzug aus Deutschland oder nach Deutschland sollte nicht nur der voraussichtliche Verkaufspreis betrachtet werden. Entscheidend ist auch, welcher Staat im Zeitpunkt des Verkaufs Ansässigkeitsstaat ist und ob zuvor eine deutsche Wegzugsbesteuerung ausgelöst wurde.

Bei einem geplanten Unternehmensverkauf und einem internationalen Umzug sollten Exit und Wohnsitzwechsel deshalb gemeinsam modelliert werden.

Prüfungsablauf

So wird ein Beteiligungsverkauf nach § 17 EStG analysiert

Gesellschaft klassifizieren

Es wird geprüft, ob es sich aus deutscher Sicht um eine Kapitalgesellschaft handelt. Bei ausländischen Rechtsträgern kann ein Rechtstypenvergleich erforderlich sein.

Beteiligungshistorie erfassen

Direkte und indirekte Beteiligungsquoten innerhalb der letzten fünf Jahre werden dokumentiert.

Anschaffungskosten bestimmen

Gründung, Anteilskäufe, Kapitalerhöhungen und mögliche nachträgliche Anschaffungskosten werden zusammengestellt.

Veräußerungspreis und Kosten erfassen

Fixer Kaufpreis, Earn-Out, Escrow, Transaktionskosten und sonstige Kaufpreiskomponenten werden analysiert.

Veräußerungsgewinn berechnen

Der Gewinn wird nach den Regeln des § 17 EStG und bei Fremdwährung in Euro ermittelt.

Teileinkünfteverfahren anwenden

Steuerbefreiung und korrespondierende Beschränkung des Betriebsausgabenabzugs werden berücksichtigt.

DBA und ausländische Steuer prüfen

Bei Auslandsbeteiligungen werden das anwendbare Doppelbesteuerungsabkommen und mögliche ausländische Steuerpflichten analysiert.

Wegzug und Folgeinvestitionen koordinieren

Bei internationalen Sachverhalten werden § 6 AStG, Rollover-Strukturen und zukünftige Wohnsitzwechsel in die Analyse einbezogen.

Unterlagen

Welche Dokumente für die Berechnung benötigt werden

Cap Table

Aktuelle und historische Beteiligungsquoten einschließlich Finanzierungsrunden.

Share Purchase Agreements

Unterlagen zum ursprünglichen Erwerb und zu späteren Anteilskäufen.

Capital Increases

Kapitalerhöhungen, Einlagen und weitere Anschaffungskosten.

Sale Agreement

Kaufpreis, Earn-Out, Escrow, Holdbacks und sonstige Veräußerungsbedingungen.

Transaction Costs

Rechts-, Steuer-, M&A- und sonstige unmittelbar verkaufsbezogene Kosten.

Foreign Currency Data

Bei ausländischen Beteiligungen insbesondere historische USD-/EUR-Werte und Zahlungszeitpunkte.

Typische Fehler

Was bei § 17 EStG häufig übersehen wird

Nur die aktuelle Beteiligung prüfen

Die 1%-Grenze gilt innerhalb eines Fünfjahreszeitraums.

Mittelbare Beteiligungen vergessen

Auch indirekte Beteiligungen können in die Prüfung einzubeziehen sein.

Abgeltungsteuer anwenden

§ 17-Gewinne folgen grundsätzlich dem Teileinkünfteverfahren und nicht der normalen 25%-Abgeltungsteuer.

Anschaffungskosten unvollständig erfassen

Kapitalerhöhungen und bestimmte weitere Kosten können die steuerliche Basis verändern.

Dollar-Gewinn einfach umrechnen

Anschaffung und Veräußerung einer U.S. Beteiligung müssen für deutsche Zwecke in Euro abgebildet werden.

DBA ignorieren

Bei ausländischen Gesellschaften ist zusätzlich zu § 17 EStG die Verteilung der Besteuerungsrechte zu prüfen.

Earn-Out falsch einordnen

Variable Zahlungen können Kaufpreis oder teilweise Vergütung für zukünftige Tätigkeit sein.

Wegzugsbesteuerung übersehen

Eine § 17-Beteiligung kann bereits vor einem tatsächlichen Verkauf unter § 6 AStG steuerlich relevant werden.

Weiterführendes Fachwissen

§ 17 EStG und Beteiligungsveräußerungen

Wann gilt § 17 EStG?

§ 17 EStG gilt grundsätzlich für den Verkauf von Anteilen an einer Kapitalgesellschaft durch eine natürliche Person, wenn sie innerhalb der letzten fünf Jahre unmittelbar oder mittelbar zu mindestens 1 % am Kapital beteiligt war.

Muss ich beim Verkauf noch mindestens 1 % halten?

Nein. Es reicht grundsätzlich aus, wenn die Beteiligung innerhalb der letzten fünf Jahre zu irgendeinem Zeitpunkt mindestens 1 % betrug.

Gilt § 17 EStG auch für eine U.S. Corporation?

Ja. Die Vorschrift kann auch auf Beteiligungen an ausländischen Kapitalgesellschaften wie einer U.S. Corporation angewendet werden.

Gilt § 17 EStG bei einer U.S. LLC?

Das hängt von der deutschen Einordnung der LLC ab. Zunächst muss geprüft werden, ob die konkrete LLC aus deutscher Sicht körperschaftsähnlich oder transparent behandelt wird.

Wie wird der Veräußerungsgewinn berechnet?

Vereinfacht ergibt sich der Gewinn aus Veräußerungspreis abzüglich Veräußerungskosten und steuerlicher Anschaffungskosten der Beteiligung.

Gilt auf den Gewinn die 25%-Abgeltungsteuer?

Nein. Ein Veräußerungsgewinn nach § 17 EStG unterliegt grundsätzlich dem Teileinkünfteverfahren und wird mit dem persönlichen Einkommensteuersatz auf den steuerpflichtigen Anteil erfasst.

Wie viel des § 17-Gewinns ist steuerpflichtig?

Im Teileinkünfteverfahren sind grundsätzlich 60 % des steuerlich ermittelten Gewinns steuerpflichtig; korrespondierende Aufwendungen sind grundsätzlich ebenfalls nur zu 60 % abzugsfähig.

Gibt es einen Freibetrag?

§ 17 Abs. 3 EStG enthält einen besonderen Freibetrag von maximal 9.060 EUR, der anteilig nach der veräußerten Beteiligung berechnet wird und bei höheren Gewinnen abschmilzt.

Wie werden U.S.-Dollar-Beträge behandelt?

Für deutsche Steuerzwecke wird der Gewinn in Euro ermittelt. Anschaffungskosten und Veräußerungserlös müssen mit den jeweils maßgeblichen Wechselkursen abgebildet werden.

Muss ein deutscher Verkäufer einer U.S. Corporation in den USA Steuer zahlen?

Bei einem deutschen Nonresident Alien sind gewöhnliche Gewinne aus dem Verkauf von U.S. Aktien häufig nicht U.S.-steuerpflichtig. Sonderregeln können jedoch insbesondere bei U.S. Immobiliengesellschaften oder anderen U.S. Steueranknüpfungen eingreifen.

Was passiert bei einem Earn-Out?

Variable Kaufpreisbestandteile müssen steuerlich gesondert analysiert werden. Insbesondere ist zu klären, wann der Kaufpreis entsteht und ob die Zahlung wirklich für die Beteiligung oder teilweise für spätere Leistungen gezahlt wird.

Kann ein Verlust nach § 17 EStG berücksichtigt werden?

Grundsätzlich kann auch ein Veräußerungs- oder Liquidationsverlust steuerlich relevant sein. Die Verlustanerkennung hängt jedoch von den konkreten Beteiligungs- und Erwerbsvoraussetzungen ab.

Was hat § 17 EStG mit der Wegzugsbesteuerung zu tun?

§ 6 AStG knüpft bei der deutschen Wegzugsbesteuerung an Beteiligungen im Sinne des § 17 EStG an. Eine qualifizierende Beteiligung kann daher bereits beim Wegzug ohne tatsächlichen Verkauf steuerlich relevant werden.

Kann ich § 17 EStG vermeiden, indem ich kurz vor dem Verkauf unter 1 % reduziere?

Grundsätzlich nicht allein dadurch. Entscheidend ist die Beteiligung innerhalb der letzten fünf Jahre, nicht nur die Beteiligungsquote am Verkaufstag.

Warum muss bei einer ausländischen Beteiligung zusätzlich das DBA geprüft werden?

§ 17 EStG bestimmt die deutsche innerstaatliche Steuerposition. Ein Doppelbesteuerungsabkommen kann anschließend regeln, welcher Staat den Veräußerungsgewinn besteuern darf und wie eine mögliche Doppelbesteuerung vermieden wird.

Steuerberatung Beteiligungsveräußerung

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Wir prüfen Beteiligungsquote und Fünfjahreszeitraum, Anschaffungskosten, Veräußerungskosten, Teileinkünfteverfahren, Earn-Outs, Fremdwährung, ausländische Gesellschaften, DBA-Fragen und die Verbindung zur Wegzugsbesteuerung. Bei U.S. Beteiligungen koordinieren wir die deutsche Steuerberechnung mit der U.S. Steuerposition.

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